Marché des fèves de cacao à la CEDEAO

Observations des rapports précédents

La production de fèves de cacao au sein de la CEDEAO est restée relativement stable entre 2018 et 2020, avant d'atteindre un pic de 3,6 millions de tonnes en 2021. Le volume physique du marché intérieur a également connu une croissance significative en 2020, atteignant 1,3 million de tonnes. À partir de 2021, la production et le volume du marché ont entamé une tendance baissière, le marché se contractant à 911 000 tonnes en 2022.

Un tournant décisif s'est produit en 2023, avec une production tombée à 2,9 millions de tonnes et une taille physique du marché réduite à 798 000 tonnes. Ce déclin a été provoqué par le début d'une crise majeure du cacao en Afrique de l'Ouest, où des conditions météorologiques défavorables, exacerbées par El Niño, et la propagation du virus du swollen shoot ont gravement endommagé les plantations, réduisant les récoltes dans des pays producteurs clés comme la Côte d'Ivoire et le Ghana. La pénurie d'offre a entraîné une flambée spectaculaire des prix, qui ont plus que doublé à partir de mi-2023, ce qui explique pourquoi la valeur du marché en 2023 a augmenté à plus de 2 milliards de dollars malgré le volume plus faible.

La crise d'approvisionnement s'est poursuivie en 2024, maintenant une forte volatilité des prix et attirant de nouveaux entrants sur le marché, comme le malaisien Guan Chong Berhad, qui a investi dans la transformation locale. Parallèlement, la mise en œuvre des règles strictes de l'Union européenne sur la déforestation importée a commencé à imposer de nouvelles exigences de traçabilité aux exportateurs de cacao, ajoutant une couche réglementaire à la dynamique du marché façonnée par les contraintes de production persistantes.

Production des fèves de cacao à la CEDEAO

En nature, 2017-2020, k t

Principaux producteurs de des fèves de cacao, 2017-2020

Carte mondiale de la production de des fèves de cacao, 2017-2020

En 2020, la production de fèves de cacao dans la CEDEAO s'est élevée à 3 476 K t, marquant une hausse modérée de 3,6 % par rapport à l'année précédente. Sur la période 2017-2020, la production a augmenté de 4 %, soit un taux annualisé de 1,3 %. La plus forte baisse a été enregistrée en 2019, avec un recul de 0,6 %.

Dynamique annuelle de la production à la CEDEAO en nature, 2017-2020, k t

En valeur, 2017-2020, M $ US

En 2020, la valeur de la production de fèves de cacao dans la CEDEAO a atteint 8 779 M $ US, affichant une solide progression de 12,0 % par rapport à 2019. Entre 2017 et 2020, la production a augmenté de 11,6 %, avec un taux de croissance annuel composé (TCAC) de 3,7 %. La valeur minimale a été enregistrée en 2019, à 7 841 M $ US, avec une baisse de 2,2 % cette année-là.

Dynamique annuelle de la production à la CEDEAO en valeur, 2017-2020, M $ US

Exportations des fèves de cacao ce-déao

Exportations en nature, k t

Les expéditions de fèves de cacao de la CEDEAO vers l'étranger ont diminué pour la deuxième année consécutive. En 2020, les exportations se sont établies à 2 147 K t, soit une réduction robuste de 12,8 % par rapport à 2019. Sur la période 2017-2020, les exportations ont reculé de 6,1 %, ce qui correspond à un taux annualisé de -2,1 %. La valeur maximale a été atteinte en 2018, avec 2 541 K t, marquant une hausse de 11,2 % cette année-là.

Dynamique annuelle des exportations du produit ce-déao en nature, 2017-2020, k t

Entre 2017 et 2020, les Pays-Bas (24,8 % des exportations en volume), les États-Unis (12,9 % des exportations en volume) et la Malaisie (9,7 % des exportations en volume) figuraient parmi les principaux acheteurs de fèves de cacao de la CEDEAO. Cependant, même ensemble, ils ne représentaient que 47,4 % des exportations totales en volume, ce qui indique une base de partenaires largement diversifiée.

Structure des exportations du produit en nature par pays, 2017-2020

Carte mondiale des exportations du produit ce-déao en nature, 2017-2020

Exportations en valeur, M $ US

Les approvisionnements étrangers en fèves de cacao de la CEDEAO ont diminué pour la deuxième année consécutive. En 2020, les exportations se sont élevées à 5 423 M $ US, soit une baisse de 5,7 % en glissement annuel. La valeur maximale a été enregistrée en 2018, à 6 036 M $ US, avec une hausse de 12,2 % cette année-là.

Dynamique annuelle des exportations du produit ce-déao en valeur, 2017-2020, M $ US

Entre 2017 et 2020, le portefeuille d'acheteurs de fèves de cacao de la CEDEAO était large : les Pays-Bas (22,8 % des exportations en valeur), la Malaisie (12,9 % des exportations en valeur) et les États-Unis (12,6 % des exportations en valeur) ont contribué ensemble à seulement 48,3 % des exportations totales en valeur, tandis que de nombreux autres pays détenaient des parts plus petites mais non négligeables.

Structure des exportations du produit en valeur par pays, 2017-2020

Carte mondiale des exportations du produit ce-déao en valeur, 2017-2020

Importations des fèves de cacao de la CEDEAO

Importations en nature, k t

Les approvisionnements étrangers en fèves de cacao de la CEDEAO ont augmenté pour la troisième année consécutive. En 2020, la CEDEAO a importé une quantité de fèves de cacao, en hausse de 2 649,7 % par rapport à l'année précédente. Sur la période 2017-2020, les importations ont augmenté de 22 581 %, soit un taux annualisé de 509,8 %.

Dynamique annuelle des importations du produit de la CEDEAO en nature, 2017-2020, k t

Entre 2017 et 2020, la Chine s'est distinguée comme le principal fournisseur de fèves de cacao à la CEDEAO, représentant 0,9 % des importations totales en volume.

Structure des importations du produit en nature par pays, 2017-2020

Carte mondiale des importations du produit de la CEDEAO en nature, 2017-2020

Importations en valeur, M $ US

Le volume des importations de fèves de cacao de la CEDEAO a augmenté pour la troisième année consécutive. En 2020, les importations ont totalisé 23 M $ US, soit une forte hausse de 9 607,9 % par rapport à l'année précédente. Entre 2017 et 2020, les importations ont augmenté de 22 322,2 %, avec un taux annualisé de 507,5 %.

Dynamique annuelle des importations du produit de la CEDEAO en valeur, 2017-2020, M $ US

Entre 2017 et 2020, la part principale des importations en valeur de fèves de cacao vers la CEDEAO est revenue à la Chine, qui a représenté 0,5 % des flux totaux.

Structure des importations du produit en valeur par pays, 2017-2020

Carte mondiale des importations du produit de la CEDEAO en valeur, 2017-2020