Mercado de amido de milho na Ásia

Observações de relatórios anteriores

O mercado de amido de milho passou por mudanças significativas entre 2018 e 2020, influenciado por políticas industriais e eventos globais. Subsídios estatais para empresas de processamento profundo em regiões-chave, combinados com uma política nacional de desestocagem de milho, incentivaram os principais players a construir novas fábricas e expandir a capacidade a partir de 2017, preparando o terreno para a produção futura. A modernização e o ajuste estrutural do setor em 2018 melhoraram a escala e a eficiência. Uma mudança crucial ocorreu em 2019, quando a restituição do imposto de exportação para amido de milho foi elevada para 13%, estimulando diretamente um aumento histórico nas exportações naquele ano. No entanto, o mercado foi então impactado em 2020 pela pandemia de COVID-19, que reduziu significativamente as taxas de operação das fábricas e pressionou os lucros do setor em sua fase inicial.

Após a pandemia, o mercado entrou em uma fase de recuperação e competição intensificada de 2021 a 2023. À medida que as operações foram gradualmente retomadas, o aumento dos preços do milho e a contínua expansão da capacidade por empresas líderes, especialmente em Shandong, Heilongjiang e Henan, caracterizaram o cenário. O ano de 2022 apresentou desafios com oferta apertada de matéria-prima e demanda fraca a jusante, o que manteve o crescimento da produção sob controle e consolidou ainda mais o setor. Uma virada ocorreu em 2023, com a recuperação econômica mais ampla impulsionando a demanda do mercado. Simultaneamente, uma retração nos preços do milho ajudou a reparar as margens dos produtores, aumentando a disposição para operar as fábricas. A crescente atividade no mercado futuro de amido de milho durante este período também melhorou as capacidades de gestão de risco do setor.

Em 2024, o mercado mostrou sinais de maturidade com a capacidade se aproximando da saturação, levando a um crescimento modesto na produção. O lançamento de novas instalações, como a fábrica de amido commodity de 500.000 toneladas da Yihai Kerry em Henan, representou expansões direcionadas em meio a uma desaceleração geral na construção de capacidade. A diversificação em amidos especiais de alto valor agregado e materiais biodegradáveis progrediu, agregando valor ao setor. Fatores como a redução das importações de milho, o alto estoque doméstico de suínos apoiando o consumo de ração e o mercado futuro de amido de milho em evolução com padrões de entrega ajustados contribuíram para um equilíbrio estável de oferta e demanda e o desenvolvimento funcional do mercado.

Produção de amido de milho na Ásia

Em espécie, 2017-2020, mil t

Maiores produtores de de amido de milho, 2017-2020

Mapa mundial da produção de de amido de milho, 2017-2020

A produção de amido de milho na Ásia registrou uma queda pelo segundo ano consecutivo. Em 2020, foram produzidas 3 873 mil toneladas de amido de milho na região, representando uma leve redução de 1,2% em relação ao ano anterior. O maior declínio ocorreu em 2019, com uma queda de 3,4%, enquanto o maior aumento foi registrado em 2018, com crescimento de 3,1%. O valor máximo de produção foi alcançado em 2018, com 4 060 mil toneladas.

Dinâmica anual da produção na Ásia em espécie, 2017-2020, mil t

Exportações de amido de milho da Ásia

Exportações em espécie, mil t

Após dois anos de crescimento, o volume de exportações de amido de milho da Ásia apresentou uma queda. Em 2020, as exportações totalizaram 246,6 mil toneladas, o que representa uma redução significativa de 65,9% em comparação com o ano anterior. O maior aumento foi registrado em 2018, com crescimento de 38,7%, e o valor máximo foi alcançado em 2019, com 722,4 mil toneladas. No período entre 2017 e 2020, as exportações diminuíram 36%, equivalente a uma taxa anualizada de 13,8%.

Dinâmica anual de exportações do produto da Ásia em espécie, 2017-2020, mil t

A composição por países das exportações em volume no período de 2017 a 2020 foi bastante dispersa. Ásia, não especificada em outro local (6,0% das exportações em volume), Nigéria (5,0% das exportações em volume) e Austrália (1,1% das exportações em volume) representaram juntas apenas 12,2% do total dos fluxos, enquanto os restantes 87,8% foram distribuídos entre uma ampla gama de outros destinos.

Estrutura de exportações do produto em espécie por países, 2017-2020

Mapa mundial de exportações do produto da Ásia em espécie, 2017-2020

Exportações em valor, M $ US

Após dois anos de aumento, os embarques transfronteiriços de amido de milho da Ásia registraram um declínio. Em 2020, as exportações totalizaram 344,1 milhões de dólares americanos, marcando uma queda moderada de 9,1% em relação ao ano anterior. O maior aumento foi registrado em 2018, com crescimento de 66,7%, e o valor máximo foi alcançado em 2019, com 378,5 milhões de dólares americanos. No período entre 2017 e 2020, as exportações aumentaram 93,5%, equivalente a uma taxa anualizada de 24,6%.

Dinâmica anual de exportações do produto da Ásia em valor, 2017-2020, M $ US

No período de 2017 a 2020, as exportações em valor de amido de milho da Ásia foram amplamente dispersas entre os países parceiros. Ásia, não especificada em outro local (6,1% das exportações em valor), Nigéria (4,7% das exportações em valor) e Austrália (1,2% das exportações em valor) representaram juntas apenas 12,0% do total dos fluxos.

Estrutura de exportações do produto em valor por países, 2017-2020

Mapa mundial de exportações do produto da Ásia em valor, 2017-2020

Importações de amido de milho para Ásia

Importações em espécie, mil t

As importações de amido de milho da Ásia aumentaram pelo terceiro ano consecutivo. Em 2020, as importações totalizaram 700,9 mil toneladas, mostrando um crescimento de 26,2% em comparação com 2019. No período entre 2017 e 2020, as importações aumentaram 111,4%, equivalente a uma taxa anualizada de 28,3%.

Dinâmica anual de importações do produto para Ásia em espécie, 2017-2020, mil t

No período de 2017 a 2020, as importações em volume de amido de milho para a Ásia dependeram de uma ampla gama de países parceiros. Ucrânia (4,5% das importações em volume), Egito (2,9% das importações em volume) e Rússia (1,5% das importações em volume) representaram juntas apenas 8,8% do total dos fluxos.

Estrutura de importações do produto em espécie por países, 2017-2020

Mapa mundial de importações do produto para Ásia em espécie, 2017-2020

Importações em valor, M $ US

Os volumes importados de amido de milho pela Ásia aumentaram pelo terceiro ano consecutivo. Em 2020, as importações atingiram 421,3 milhões de dólares americanos, representando uma melhoria gradual de 3,9% em comparação com 2019. No período de 2017 a 2020, as importações aumentaram 102,5%, com uma taxa de crescimento anual composta (CAGR) de 26,5%.

Dinâmica anual de importações do produto para Ásia em valor, 2017-2020, M $ US

No período de 2017 a 2020, Ucrânia (3,9% das importações em valor), Egito (3,0% das importações em valor) e Itália (1,6% das importações em valor) estiveram entre os maiores fornecedores de amido de milho para a Ásia, mas mesmo juntos representaram apenas 8,5% do total das importações em valor, indicando uma base de parceiros amplamente diversificada.

Estrutura de importações do produto em valor por países, 2017-2020

Mapa mundial de importações do produto para Ásia em valor, 2017-2020