Mercado de óleo de soja e frações no Brasil

Observações de relatórios anteriores

O mercado de óleo de soja no Brasil registrou crescimento expressivo em 2019, atingindo 10,8 milhões de toneladas, impulsionado pela expansão contínua da cadeia produtiva nacional de soja e óleo de soja. Nos anos seguintes, porém, houve contração, com o mercado fechando 2021 em 8,2 milhões de toneladas. Nesse período, o setor foi influenciado por investimentos significativos na indústria de óleos vegetais, que ampliaram a capacidade de processamento, e pelo aumento da demanda doméstica por biodiesel, o que estimulou a moagem de soja.

Em 2022, o mercado caiu abruptamente para 6,2 milhões de toneladas, principalmente devido aos altos preços globais do óleo de soja, pressionados pela forte demanda internacional e pela oferta restrita na Argentina. Esse cenário de preços incentivou maiores volumes de exportação, reduzindo a disponibilidade interna. A recuperação foi forte em 2023, com o mercado retornando a 8,6 milhões de toneladas, apoiada por uma mudança política crucial: o aumento da mistura obrigatória de biodiesel no diesel comercial, que elevou o consumo local. Esse período também foi marcado por investimentos contínuos na expansão da capacidade industrial e pela introdução de novas normas regulatórias para classificação e rotulagem do produto em 2022. Políticas subsequentes, como o aumento adicional da mistura de biodiesel para 14% a partir de março de 2024, continuaram a moldar o cenário do mercado.

Produção de óleo de soja e frações no Brasil

Em espécie, 2018-2021, mil t

Entre 2018 e 2021, o Brasil manteve a 3ª posição global em volume de produção de óleo de soja e frações.

Maiores produtores de de óleo de soja e frações, 2018-2021

Mapa mundial da produção de de óleo de soja e frações, 2018-2021

Em 2021, o Brasil produziu 9 790 mil toneladas de óleo de soja e frações, um ligeiro aumento de 2,8% em relação ao ano anterior. No período de 2018 a 2021, a produção cresceu 4,5%, o que equivale a uma taxa anualizada de 1,5%. O valor máximo foi registrado em 2019, com 11 802 mil toneladas, representando um aumento significativo de 26,0% em relação a 2018. Em 2020, houve a maior queda, de 19,3%.

Dinâmica anual da produção no Brasil em espécie, 2018-2021, mil t

Exportações de óleo de soja e frações do Brasil

Exportações em espécie, mil t

Os volumes de óleo de soja e frações exportados pelo Brasil aumentaram pelo segundo ano consecutivo. Em 2021, as exportações totalizaram 1 651 mil toneladas, um crescimento de 48,7% em relação a 2020. Entre 2018 e 2021, as exportações aumentaram 16,7%, com uma taxa anualizada de 5,3%. O valor mínimo foi registrado em 2019, com 1 041 mil toneladas, representando uma queda de 26,4% em relação ao ano anterior.

Dinâmica anual de exportações do produto do Brasil em espécie, 2018-2021, mil t

De 2018 a 2021, os principais destinos das exportações em volume de óleo de soja e frações do Brasil foram a Índia (41,9% das exportações em volume), a China (21,1%) e Bangladesh (12,1%), que juntos representaram 75,1% do total dos fluxos.

Estrutura de exportações do produto em espécie por países, 2018-2021

Mapa mundial de exportações do produto do Brasil em espécie, 2018-2021

Exportações em valor, M $ US

O mercado apresentou volatilidade durante esses anos. O valor mínimo das exportações foi registrado em 2019, com 695 milhões de dólares americanos, representando uma queda de 32,3% em relação a 2018. Em 2021, o volume de exportações de óleo de soja e frações do Brasil atingiu 2 017 milhões de dólares americanos, um aumento de 164,9% em relação ao ano anterior, sendo o valor mais alto do período, com uma diferença de 2,9 vezes em relação a 2019.

Dinâmica anual de exportações do produto do Brasil em valor, 2018-2021, M $ US

De 2018 a 2021, a Índia (40,6% das exportações em valor), a China (20,3%) e Bangladesh (11,5%) representaram a maior parcela das exportações em termos de valor, totalizando juntos 72,4% dos fluxos totais.

Estrutura de exportações do produto em valor por países, 2018-2021

Mapa mundial de exportações do produto do Brasil em valor, 2018-2021

Importações de óleo de soja e frações para o Brasil

Importações em espécie, mil t

O mercado mostrou uma tendência instável ao longo do período. O valor mínimo das importações foi registrado em 2018, enquanto o pico ocorreu em 2020, com uma diferença de 5,7 vezes entre esses anos. Em 2021, as entregas de óleo de soja e frações ao Brasil totalizaram 107 mil toneladas, uma redução de 46,3% em relação ao ano anterior. O valor máximo foi de 199 mil toneladas em 2020, marcando um aumento expressivo de 316,5% em relação a 2019.

Dinâmica anual de importações do produto para o Brasil em espécie, 2018-2021, mil t

De 2018 a 2021, a Argentina e o Paraguai foram os principais fornecedores de óleo de soja e frações para o Brasil, representando juntos 98,4% do total das importações em volume, com outros parceiros formando uma parcela menos significativa.

Estrutura de importações do produto em espécie por países, 2018-2021

Mapa mundial de importações do produto para o Brasil em espécie, 2018-2021

Importações em valor, M $ US

Houve flutuações notáveis no desempenho do mercado durante o período. O valor mínimo foi registrado em 2018, enquanto o pico ocorreu em 2020, com uma diferença de 6,4 vezes. Em 2021, o volume de importações de óleo de soja e frações do Brasil foi de 108 milhões de dólares americanos, uma queda abrupta de 36,4% em relação ao ano anterior. O valor máximo foi de 170 milhões de dólares americanos em 2020, representando um aumento significativo de 399,4% em relação a 2019.

Dinâmica anual de importações do produto para o Brasil em valor, 2018-2021, M $ US

De 2018 a 2021, a Argentina foi o principal fornecedor de óleo de soja e frações para o Brasil, representando 70,5% do total das importações em valor, com outros países compartilhando o volume restante.

Estrutura de importações do produto em valor por países, 2018-2021

Mapa mundial de importações do produto para o Brasil em valor, 2018-2021