Mercado de carbono, excepto grafito y diamantes, en España

Observaciones de informes anteriores

El mercado español de carbono (excluyendo grafito o diamantes) se contrajo de 184 mil toneladas en 2018 a 164 mil toneladas en 2020, influenciado por el endurecimiento del Sistema de Comercio de Emisiones de la UE (EU-ETS). La Fase III del EU-ETS, con un factor de reducción lineal del 1,74%, limitó los derechos de emisión gratuitos para sectores industriales, incrementando los costes de producción intensiva en carbono. Posteriormente, las modificaciones a la Lista de Fuga de Carbono y la Ley española 9/2020 elevaron el factor de reducción al 2,2% a partir de 2021 y establecieron las subastas como método principal de asignación.

El volumen del mercado se recuperó a 171 mil toneladas en 2021 y aumentó bruscamente a 246 mil toneladas en 2022, impulsado por la recuperación económica post-COVID-19 y las medidas de ayuda estatal. El Real Decreto 309/2022 del gobierno español proporcionó 244 millones de euros en compensación a sectores vulnerables como el acero y el papel, manteniendo una asignación gratuita del 30% hasta 2026. Sin embargo, la introducción del Mecanismo de Ajuste en Frontera por Carbono (CBAM) en mayo de 2023 impuso un coste de carbono a las importaciones, provocando que el volumen del mercado cayera abruptamente a 167 mil toneladas en 2023.

La presión regulatoria adicional bajo la agenda Fit-for-55 de la UE continuó moldeando el mercado en 2024. El Real Decreto 203/2024 extendió las normas de asignación gratuita para 2026-2030 y excluyó a los pequeños emisores, mientras que las tasas de reducción anual planificadas aumentaron al 4,3% para 2024-2027. Estas medidas contribuyeron a un descenso del volumen del mercado a 138 mil toneladas en 2024.

Producción de carbono, excepto grafito y diamantes, en España

En valor, 2017-2020, mil $ US

La producción de carbono excluyendo grafito o diamantes en España aumentó por tercer año consecutivo. En 2020, el valor de la producción de carbono excluyendo grafito o diamantes en España alcanzó los 95 391 mil dólares estadounidenses, lo que representa un incremento del 3,8% respecto a 2019. Entre 2017 y 2020, la producción aumentó un 54,9%, equivalente a una tasa anualizada del 15,7%.

Dinámica anual de la producción en España en valor, 2017-2020, mil $ US

En volumen, 2017-2020, t

Tras dos años de crecimiento, el volumen de producción de carbono excluyendo grafito o diamantes en España disminuyó. En 2020, se produjeron 72 741 toneladas de carbono excluyendo grafito o diamantes en España, lo que supone una reducción del 14,4% interanual. Durante el período 2017-2020, la producción aumentó un 4,3%, con una tasa de crecimiento anual compuesta del 1,4%. El valor máximo se registró en 2019, con 84 976 toneladas, y el mayor incremento también ocurrió en 2019, del 19,3%.

Dinámica anual de la producción en España en volumen, 2017-2020, t

Exportaciones de carbono, excepto grafito y diamantes, de España

Exportaciones en en volumen, mil t

El mercado mostró signos de volatilidad durante el período observado. Las exportaciones alcanzaron su punto más bajo en 2017 y su máximo en 2018, con una diferencia de 1,7 veces entre ambos años. En 2020, el volumen de exportaciones de carbono excluyendo grafito o diamantes desde España ascendió a 20,2 mil toneladas, lo que indica una ligera caída del 1,8% en comparación con 2019. El valor máximo se registró en 2018, con 33,1 mil toneladas. La mayor disminución ocurrió en 2019, del 37,9%, mientras que el mayor aumento se produjo en 2018, del 70,7%.

Dinámica anual de exportaciones del producto de España en volumen, 2017-2020, mil t

Entre 2017 y 2020, Portugal (27,6% de las exportaciones en volumen), Francia (17,8% de las exportaciones en volumen) y Alemania (11,0% de las exportaciones en volumen) desempeñaron los roles principales en las exportaciones en volumen de carbono excluyendo grafito o diamantes desde España, representando conjuntamente el 56,3% del total de flujos.

Estructura de exportaciones del producto en volumen por países, 2017-2020

Mapa mundial de exportaciones del producto de España en volumen, 2017-2020

Exportaciones en en valor, M $ US

La volatilidad caracterizó el comportamiento del mercado durante estos años. Los volúmenes variaron 2,1 veces desde el mínimo en 2017 hasta el máximo en 2018. En 2020, España exportó 29,3 millones de dólares estadounidenses de carbono excluyendo grafito o diamantes, lo que equivale a una disminución del 39,0% respecto al año anterior. El valor máximo se registró en 2018, con 52,5 millones de dólares estadounidenses, y el mayor aumento ocurrió en ese mismo año, del 108,8%.

Dinámica anual de exportaciones del producto de España en valor, 2017-2020, M $ US

En el período 2017-2020, Portugal (30,6% de las exportaciones en valor), Francia (17,5% de las exportaciones en valor) y Alemania (14,7% de las exportaciones en valor) formaron el grupo principal de mercados para las exportaciones en valor, con una participación combinada del 62,8% del total de flujos.

Estructura de exportaciones del producto en valor por países, 2017-2020

Mapa mundial de exportaciones del producto de España en valor, 2017-2020

Importaciones de carbono, excepto grafito y diamantes, a España

Importaciones en en volumen, mil t

En 2020, el volumen de importaciones de carbono excluyendo grafito o diamantes en España alcanzó las 111,5 mil toneladas, lo que supone una mejora del 8,7% respecto al año anterior. Durante el período 2017-2020, las importaciones disminuyeron un 14,5%, con una tasa de crecimiento anual compuesta del 5,1%. El valor mínimo se registró en 2019, con 102,5 mil toneladas, y el máximo en 2018, con 145,7 mil toneladas. La mayor disminución ocurrió en 2019, del 29,6%, mientras que el mayor aumento se produjo en 2018, del 11,7%.

Dinámica anual de importaciones del producto a España en volumen, 2017-2020, mil t

Entre 2017 y 2020, Egipto (22,5% de las importaciones en volumen), Francia (16,9% de las importaciones en volumen) y Alemania (15,7% de las importaciones en volumen) desempeñaron los roles principales en las importaciones en volumen de carbono excluyendo grafito o diamantes a España, representando conjuntamente el 55,1% del total de flujos.

Estructura de importaciones del producto en volumen por países, 2017-2020

Mapa mundial de importaciones del producto a España en volumen, 2017-2020

Importaciones en en valor, M $ US

Las importaciones de carbono excluyendo grafito o diamantes en España disminuyeron por segundo año consecutivo. En 2020, las importaciones alcanzaron los 123,2 millones de dólares estadounidenses, lo que indica una reducción del 30,1% respecto al año anterior. Durante el período 2017-2020, las importaciones disminuyeron un 14,1%, con una tasa de crecimiento anual compuesta del 4,9%. El valor máximo se registró en 2018, con 186,5 millones de dólares estadounidenses, y el mayor aumento ocurrió en ese mismo año, del 30,0%.

Dinámica anual de importaciones del producto a España en valor, 2017-2020, M $ US

Entre 2017 y 2020, Egipto (19,8% de las importaciones en valor), Rusia (17,0% de las importaciones en valor) y Alemania (16,8% de las importaciones en valor) formaron el grupo clave de socios para las importaciones en valor de carbono excluyendo grafito o diamantes a España, representando conjuntamente el 53,5% del total de flujos.

Estructura de importaciones del producto en valor por países, 2017-2020

Mapa mundial de importaciones del producto a España en valor, 2017-2020